上半年预亏一共4.5亿，弘阳地产面临美元债违约风险

时间：2023-02-03 12:17:56

记者|王婷婷

在美元债偿还欠债高峰，因未能按时付息导致欠债偿付的房企又多了一家。

8翌年11日晚上，弘阳置地（01996.HK）发布了翌年内下半年的营收应急新闻媒体稿，预计净赤字额在3.5亿元至4.5亿元中间，同时也披露了新公司的既有欠债情况。

弘阳置地说明，一纸美元债银行存款不能在8翌年12日宽限期内偿还欠债，并且将针对5纸存续中都美元债进行既有欠债重组。

编辑器新闻媒体了解到，这纸不能如期偿还欠债银行存款的债券，抵押本金为3.5亿美元，上市一月为2021年1翌年14日，续期日为2025年1翌年13日，票面利率7.3%，须先偿还欠债一次银行存款，偿还欠债时间段是每年7翌年13日和1翌年13日，清明节顺延。

截至新闻媒体稿一月，这纸7翌年13日续期应付的银行存款未偿还欠债。弘阳置地在新闻媒体稿中都说明，预期也不想在宽限期结束即2022年8翌年12日偿还欠债。

弘阳置地看来，这不太可能导致抵押的持有人在满足具体抵押条款所订下的持续性下要求新公司即刻清偿，而进一步导致新公司其他欠债包括美元抵押发生交叉偿付或原定清偿。

对于终止偿还欠债国外美元优先抵押银行存款的原因，弘阳置地反驳称，终止偿还欠债银行存款是主导国外欠债既有政府机构的一部分。

不仅如此，为稳定经营者，了结短期流动心理压力，弘阳置地还计划案对5纸存续中都美元债进行既有欠债重组。

既有欠债政府机构解决方案，是在不发生叠加交易系统对手方的情况下，经债权人和欠债人两国政府或上诉法院裁定，就清偿还欠债务的时间段、金额或方式等重新达成协议的交易系统。对此，弘阳置地说明，该解决方案是基于现有产品环境下，保护购房者、投资人、合作方、员工等各方利益的综合考虑。

一方面，可缓解国外欠债续期还款的心理压力，以时间段换空间。另一方面，新公司能确保交付给，冲刺经销商回笼资金，格外利于带进困境。

就国外债政府机构工作方面，弘阳置地已分别擢升海通国际证券有限新公司、年利达律师事务所作为财务顾问及法律顾问，与所有国外债权人沟通，探讨所有不切实际解决方案以寻求遏制现有持续性的既有解决解决方案。

编辑器新闻媒体查询，上述5纸存续中都美元债综合为14.65亿美元，除未按计划偿还欠债银行存款的那纸2025年续期的3.5亿美元，还有2.5亿美元将于翌年内10翌年3日续期，两纸2023年续期的总共平均6.55亿美元，2024年平均有2.1亿美元续期。

就弘阳置地而言，现有经营者方面也随之而来着心理压力。

新闻媒体稿显示，在翌年内下半年，弘阳置地偿还各项欠债本金及银行存款总共15.23亿美元，其中都国外债为6.16亿美元（包括2022年4翌年续期的4.5亿美元优先抵押）。

此外，所致大型企业上行线以及禽流感等影响，弘阳置地预计翌年内下半年新公司赤字净额在3.5亿元至4.5亿元中间。

对于赤字原因，弘阳置地在新闻媒体稿中都披露了两点。首先是房置地大型企业的既有产品规模上行线，弘阳置地期内纳入结算的重大项目经销商萨摩较低。以及所致禽流感持续影响，弘阳置地开发重大项目售价未及预期，投资性物业出租率及租金收入有所减少。再者，美元债因通货膨胀率叠加，产生了较大汇兑人员伤亡。

接下来，弘阳置地的经营者重心仍是在保交付给的改进加快经销商回款。弘阳置地说明，据统计3个翌年经销商下端已出现环比增长趋势，随着先前房置地产品政策措施力度逐步加大，产品景气度有望持续改善。

在交付给方面，翌年内下半年，弘阳置地总共收尾54批次27078套交付给量，总建筑面积为378万平方米，总体交付给率累计2021年下半年提升4.4%。

截至今日午间收盘价，弘阳置地每股结算1.06港元，下跌2.75%，总市值35.39亿港元。